在水泥行業高度景氣背景下，海螺水泥(600585)、上峰水泥(000672)前三季度營收、凈利潤均實現雙增。此外，主要股東紛紛著手增持。
高瓴資本現身 海螺水泥前十大股東
據10月22日晚間披露，今年前三季度，海螺水泥實現營業收入1107.56億元，同比增長42.37%；凈利潤238.16億元，創下了自上市以來上市公司各年三季度凈利潤最高紀錄，本期同比增長14.96%。基本每股收益4.49元。
進一步來看，海螺水泥經營活動產生的現金流量凈額同比增長達26%；由于報告期內產品銷售與貿易業務規模擴大，公司預付款項余額和合同負債余額較年初上升分別37%和48%。
前十大股東中，高瓴資本管理有限公司-HCM中國基金與匯添富基金管理股份有限公司-社保基金1103組合均新進成為三季報末前十大股東，分別持股0.7%和0.34%。據統計，在當前所披露三季報中，海螺水泥系首家獲高瓴資本進駐、位列前十大股東的上市公司，對應所持流通市值超過15億元。
截至三季度末，陸股通和馬來西亞國家銀行也均著手增持海螺水泥，持股比例分別達到9.45%和0.62%。e公司記者注意到，陸股通自今年9月份以來就持續加倉公司，最新持股比例占流通A股比例達12.56%，創歷史最高紀錄。
上峰水泥凈利增近70%
同日，上峰水泥披露三季報，今年前三季度公司凈利潤增幅超過營業收入，報告期內實現營收45.79億元，同比增長26.32%；凈利潤實現15.41億元，同比增長67.76%；每股收益達到1.92元。
受益于經營利潤大幅上升，報告期內公司經營活動中產生的現金流量凈額同比增加超過7成；在此前預喜公告中，公司指出報告期內在華東區域內的產品售價較上年同期平穩，其他區域的產品售價較上年同期上升，水泥產品銷量同比上升，砂石骨料產品銷量同比上升，盈利水平大幅改善。
前十大股東中，上峰水泥-第一期員工持股計劃以及楊正躍、靳涌均新進成為公司前十大股東，另外，蔡偉民和中國銀行-華泰柏瑞量化先行混合型證券投資基金著手增持。其中，公司截至2019年9月30日合計斥資約1.74億元回購了總股本的2.3047%，其中，部分股票過戶至上市公司第一期員工持股計劃，目前持股約0.97%。
10月，上峰水泥還加碼寧夏、廣西地域戰略，分別與當地簽訂投資合作框架協議以及聯合成立合資子公司，其中寧夏涉及計劃總投資額15億元，包括整合萌成建材及原有生產線環保、技術升級改造、實施水泥窯協同處置危廢等環保系列項目建設和新建年產500萬噸建筑骨料等相關產業項目。
除上峰水泥外，同在甘肅的祁連山前三度凈利潤同比增近九成，凈利潤規模、增速均創上市以來最高紀錄；公司也著手對外股權投資，擴大產能，增強在甘肅河西區域的市場占有率。
天風證券建材團隊指出，根據數字水泥網的數據顯示，2019年1至8月份甘肅地區水泥產量達到2844.96萬噸，同比增長16.49%，增長幅度明顯領先西北其他地區。甘青地區水泥產銷量和價格同升，基建投資力度較大，貨幣環境較為寬松，預計明后年當地基建有望保持穩定增長。
申萬宏源也表示，當前水泥行業供需關系已進入弱波動區間,房地產下行和基建的逆周期調節共行會使區域間水泥企業的業績有所分化,去年相對弱勢的華北、西北水泥企業在今年將呈現更大的業績彈性。
不過，國盛證券指出目前水泥漲價動力趨緩。10月中旬，國內水泥市場需求開始逐漸分化，南方地區繼續保持供需兩旺，北方地區如黑龍江受天氣轉冷影響，需求減弱，預計后期價格上漲地區將會主要以南部為主，北方地區將陸續進入淡季，價格再推漲的可能性不大。
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